(資料圖)

購(gòu)買過(guò)銀行理財(cái)或基金產(chǎn)品的消費(fèi)者都有類似的經(jīng)歷：在購(gòu)買產(chǎn)品前，需要簽一個(gè)較為復(fù)雜的條款知情書(shū)或同意書(shū)。有調(diào)查顯示，不少人都是“閉眼簽”，還有一部分人是硬著頭皮自己研究后，或者聽(tīng)業(yè)務(wù)員解釋一些讓人似懂非懂的專業(yè)術(shù)語(yǔ)后，再簽下“同意”。

除了冗長(zhǎng)晦澀的條款，還有一些產(chǎn)品名稱模棱兩可，有時(shí)容易誤導(dǎo)消費(fèi)者。如結(jié)構(gòu)性存款，名為“存款”，實(shí)為理財(cái)產(chǎn)品。此前，有不少商業(yè)銀行就是因?yàn)榻Y(jié)構(gòu)性存款產(chǎn)品的過(guò)度開(kāi)發(fā)和不規(guī)范行為遭到銀保監(jiān)會(huì)巨額罰款。

一直以來(lái)，這類讓人看不懂的金融理財(cái)產(chǎn)品為數(shù)不少，不僅被消費(fèi)者頻頻吐槽，而且屢遭監(jiān)管部門處罰。根據(jù)監(jiān)管披露，現(xiàn)實(shí)中，一部分金融投資理財(cái)產(chǎn)品設(shè)計(jì)復(fù)雜，一般消費(fèi)者無(wú)法弄清其投資運(yùn)作原理；還有一些則是機(jī)構(gòu)出于免責(zé)或其他考慮，刻意讓消費(fèi)者看不明白。

先說(shuō)前者，當(dāng)前理財(cái)產(chǎn)品掛鉤的標(biāo)的物包括了利率、匯率、股票、基金（多為股票型基金）、指數(shù)（多為股票指數(shù)、商品指數(shù)）、期貨等，不少產(chǎn)品設(shè)計(jì)頗為復(fù)雜。掛鉤的標(biāo)的物不同，產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)也有較大差異。由于市場(chǎng)變化較大，在短時(shí)間內(nèi)，同一產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)可能出現(xiàn)較大變化。特別是近年來(lái)，全球金融市場(chǎng)波詭云譎，一些品種短時(shí)間內(nèi)就可能出現(xiàn)大幅震蕩，甚至暴漲暴跌。專業(yè)的投資人都會(huì)遭遇“滑鐵盧”，更何況普通消費(fèi)者，因此有些穩(wěn)健型產(chǎn)品需要通過(guò)復(fù)雜的設(shè)計(jì)來(lái)對(duì)沖相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)。這類讓人看不懂的產(chǎn)品，雖然不是刻意為之，卻可能成為金融理財(cái)產(chǎn)品投訴的高發(fā)地帶。一旦投資收益未達(dá)到預(yù)期或者導(dǎo)致本金受損，晦澀的條款就成了消費(fèi)者的重點(diǎn)投訴對(duì)象。

還有一種情形，金融機(jī)構(gòu)刻意設(shè)置一些讓消費(fèi)者看不懂或容易產(chǎn)生誤會(huì)的條款。如在監(jiān)管此前披露的案例中，個(gè)別銀行存在利用格式條款免除自身責(zé)任、加重消費(fèi)者責(zé)任、排除消費(fèi)者主要權(quán)利的情形，或者用一些模棱兩可的表述，向潛在消費(fèi)者虛假宣傳預(yù)期收益率，以達(dá)到提高銷售的目的。銀保監(jiān)會(huì)11月初披露的公開(kāi)罰單中，就存在部分理財(cái)公司因“理財(cái)產(chǎn)品的業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)展示不規(guī)范”受到監(jiān)管處罰。

對(duì)于此類違法違規(guī)行為，監(jiān)管部門要持續(xù)亮劍，加大處罰力度。當(dāng)前，我國(guó)理財(cái)市場(chǎng)日益發(fā)展壯大，截至2022年三季度末，我國(guó)全市場(chǎng)理財(cái)產(chǎn)品存續(xù)規(guī)模已超30萬(wàn)億元。持有理財(cái)產(chǎn)品的投資者數(shù)量為9145.4萬(wàn)，其中個(gè)人投資者數(shù)量達(dá)9061.68萬(wàn)人。為滿足人民群眾多樣化養(yǎng)老需求，商業(yè)養(yǎng)老金融產(chǎn)品近日也迎來(lái)大范圍擴(kuò)容。

理財(cái)產(chǎn)品關(guān)系到老百姓(行情603883,診股)的切身利益，讓老百姓看得懂這些產(chǎn)品，是保護(hù)消費(fèi)者權(quán)益的需要，也是維護(hù)市場(chǎng)健康長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展的內(nèi)在要求。只有市場(chǎng)日益規(guī)范，才不會(huì)被老百姓用腳投票。消費(fèi)者的信任，才是理財(cái)市場(chǎng)真正實(shí)現(xiàn)良性發(fā)展的前提。

讓老百姓看得懂理財(cái)產(chǎn)品，更應(yīng)成為一個(gè)金融理財(cái)產(chǎn)品是否合格的最基本要求。金融機(jī)構(gòu)要不斷提高服務(wù)能力和水平，主動(dòng)通過(guò)各類渠道向消費(fèi)者介紹相關(guān)業(yè)務(wù)和產(chǎn)品，幫助消費(fèi)者提高金融素養(yǎng)。相關(guān)部門和機(jī)構(gòu)要持續(xù)開(kāi)展投資者教育保護(hù)宣傳活動(dòng)，向廣大投資者普及相關(guān)知識(shí)，引導(dǎo)樹(shù)立長(zhǎng)期投資、價(jià)值投資理念；要持續(xù)推動(dòng)理財(cái)相關(guān)行業(yè)信息披露平臺(tái)建設(shè)，助力理財(cái)業(yè)務(wù)監(jiān)管，提升理財(cái)市場(chǎng)服務(wù)水平。只有通過(guò)各方持續(xù)努力，才能真正做到讓老百姓看得懂、得實(shí)惠、愿意買。